Daniel Davanço
Country head de pagamentos e serviços financeiros para PMEs
Fatos Relevantes de 2025
Para nós, em 2025 conseguimos acompanhar algumas inovações que passaram a ser aplicadas de forma mais concreta no dia a dia dos consumidores e das PMEs. Escolhendo três movimentos como solicitado, consideraria os seguintes:
1. O primeiro é a aderência cada vez maior ao Open Finance. Avançamos bastante no entendimento e, principalmente, nas aplicações práticas dessa agenda, especialmente na oferta de crédito mais personalizado. Foi possível ganhar agilidade e fazer um uso mais inteligente dos dados compartilhados, o que tem gerado ganhos relevantes de eficiência na análise de risco, ampliado a emissão de cartões e proporcionado melhores condições de crédito para as PMEs. Ao mesmo tempo, esse movimento impulsiona a competitividade do setor e fortalece a inclusão financeira. Para este ano, a tendência é acompanhar uma evolução ainda maior.
2. Outra frente que gostaria de reforçar é o crescimento da busca por educação e organização financeira. Temos observado esse movimento tanto no comportamento dos empreendedores quanto na adoção de ferramentas. Um exemplo claro disso são os Cofrinhos, produto que vem sendo muito bem aceito pelos clientes PJ do Mercado Pago, funcionando como uma ferramenta de reserva financeira com rendimento atrelado ao CDI. São instrumentos simples de organização, planejamento e rentabilização, que ajudam os pequenos empreendedores a poupar com objetivos claros — seja para emergências, formação de capital de giro ou investimentos.
3. Por fim, destaco o avanço consistente da Inteligência Artificial no setor financeiro, que deixou de ser apenas uma promessa e passou a ter aplicações concretas no dia a dia dos meios de pagamento. A IA vem sendo fundamental para tornar as operações mais seguras, com melhorias relevantes na prevenção a fraudes, além de permitir análises de crédito mais rápidas e precisas e ofertas cada vez mais personalizadas para consumidores e empreendedores. Esse uso mais inteligente da tecnologia tem elevado o nível de eficiência do mercado como um todo, sustentando o crescimento dos pagamentos digitais com mais confiança, agilidade e melhor experiência para os usuários.
O Mercado Pago em 2025/26
Em 2025, demos continuidade à nossa estratégia de apoiar e resolver os principais desafios de pequenos e médios empreendedores, ampliando o papel do Mercado Pago como instituição financeira do Grupo Mercado Livre. Seguimos evoluindo nas soluções de pagamento, banking, crédito e gestão, sempre com foco em simplificar a operação dos negócios e impulsionar o crescimento dos nossos clientes.
Ao longo do ano, avançamos em marcos importantes que reforçam essa trajetória, como o lançamento da Conta Negócio e os Cofrinhos para sellers, além da evolução consistente do nosso portfólio de produtos e do engajamento dos empreendedores com o ecossistema.
Um dos grandes destaques segue sendo o Sistema de Gestão do Mercado Pago, lançado em 2024, e que ao longo de 2025 já apresenta resultados relevantes em adoção, uso e impacto na rotina dos vendedores. A solução vem se consolidando como um pilar estratégico para integrar vendas dentro e fora do marketplace, oferecendo uma gestão cada vez mais completa para PMEs e fortalecendo o vínculo dos empreendedores com o ecossistema.
Na frente de crédito, mantivemos um crescimento consistente ao longo de 2025, com avanços importantes na carteira. No terceiro trimestre de 2025, registramos um aumento de 83% em relação ao mesmo período do ano anterior, totalizando US$ 11 bilhões. O Mercado Pago já originou crédito para 22 milhões de pessoas no Brasil.
Para 2026, nossa expectativa é seguir expandindo essa estratégia de forma sustentável, aprofundando a oferta de soluções financeiras e de gestão, investindo em tecnologia e inovação e ampliando o impacto positivo sobre os empreendedores da América Latina, sempre com foco em eficiência, solidez e geração de valor no longo prazo.
Assimetria Regulatória
Na nossa visão, o ambiente regulatório brasileiro evoluiu muito nos últimos anos e foi fundamental para ampliar a concorrência e promover a inclusão financeira, especialmente com a entrada e o crescimento das fintechs. Reconhecemos que o debate sobre a carga tributária do setor financeiro é legítimo, mas entendemos que eventuais mudanças precisam ser feitas com cuidado para não comprometer os avanços conquistados em inovação, digitalização e acesso a serviços financeiros por milhões de brasileiros. Medidas que aumentem custos de forma desproporcional tendem a afetar justamente os modelos mais eficientes e centrados no cliente, reduzindo a competitividade.
Ao mesmo tempo, os meios eletrônicos de pagamento vêm ampliando o acesso a serviços, reduzindo fricções nas transações e impulsionando a digitalização da economia há muitos anos. O crescimento acelerado dessas soluções mostra como a inovação – aliada principalmente às novas tecnologias, à IA, atendendo às necessidades e novos comportamentos dos consumidores -, quando estimulada por um ambiente regulatório equilibrado, gera ganhos concretos para todos os impactados – consumidores e empresas -, eleva o padrão de serviços do setor e fortalece um ecossistema mais moderno, competitivo e inclusivo.
Inteligência Artificial e Open Finance
A Inteligência Artificial já vem gerando ganhos importantes de eficiência operacional no setor, mas seu verdadeiro potencial está cada vez mais conectado à transformação da experiência do usuário, com decisões em tempo real, maior personalização e serviços financeiros mais acessíveis. Nos Meios Eletrônicos de Pagamento, ainda há um espaço enorme para ampliar o uso da IA principalmente no relacionamento com o cliente, no atendimento inteligente e na integração de dados para orientar decisões financeiras de forma proativa.
No Mercado Pago, por exemplo, avançamos de forma concreta nessa direção com o lançamento do Assistente Pessoal desenvolvido com IA, que já permite aos usuários realizar dezenas de funcionalidades do app por meio de comandos de voz ou texto, como pagamentos, transferências via Pix, consultas de saldo e organização de recursos nos Cofrinhos. A proposta é que essa tecnologia evolua rapidamente para atuar como um verdadeiro consultor financeiro, personalizando interações, sugerindo organização de orçamento, metas de poupança e, no futuro, apoiando até na compreensão de crédito e gestão de segurança da conta .
Quando combinamos IA com Open Finance, o potencial se amplia ainda mais. A tecnologia deixa de ser apenas um motor de automação e passa a viabilizar análises de crédito mais precisas, ofertas sob medida e decisões quase instantâneas, usando dados compartilhados de forma segura e consentida. Já observamos impactos relevantes dessa integração na ampliação do acesso ao crédito, na emissão de cartões e na melhoria das condições para clientes e PMEs.