Fatos Relevantes de 2025<\/p>\n
Em 2025, o mercado de Meios Eletr\u00f4nicos de Pagamento passou por uma transforma\u00e7\u00e3o significativa. A ind\u00fastria mudou seu foco da introdu\u00e7\u00e3o de novos m\u00e9todos de pagamento para reconhecer pagamentos como um componente cr\u00edtico da infraestrutura do sistema financeiro<\/span>. Essa mudan\u00e7a ressaltou o papel essencial que os sistemas de pagamento desempenham na manuten\u00e7\u00e3o da estabilidade e efici\u00eancia dentro do ecossistema financeiro mais amplo.<\/p>\n O ano de 2025 destacou a necessidade de arquiteturas de comuta\u00e7\u00e3o resilientes, roteamento inteligente, monitoramento antifraude em tempo real e capacidades de alta disponibilidade.<\/p>\n Essa medida se conecta diretamente ao Money in Motion<\/span>, pois refor\u00e7a a import\u00e2ncia de infraestruturas seguras, escal\u00e1veis e interoper\u00e1veis para suportar o restante do ciclo monet\u00e1rio. <\/li>\n Um destaque importante foi o crescimento exponencial do Pix no Brasil. Deixando de ser apenas um canal alternativo, o Pix tornou-se o principal m\u00e9todo preferido para transa\u00e7\u00f5es, influenciando pr\u00e1ticas de pagamento al\u00e9m das fronteiras do Brasil para pa\u00edses como M\u00e9xico e Col\u00f4mbia. Essa expans\u00e3o trouxe uma nova realidade para emissores e adquirentes, que perceberam que simplesmente ter uma interface digital eficiente era insuficiente. Eles precisavam oferecer solu\u00e7\u00f5es capazes de opera\u00e7\u00e3o em tempo real, resili\u00eancia e conformidade em escala para atender \u00e0s demandas em evolu\u00e7\u00e3o do mercado.<\/p>\n A opera\u00e7\u00e3o em tempo real aumentou a demanda por plataformas capazes de operar m\u00faltiplos arranjos, liquida\u00e7\u00e3o cont\u00ednua e orquestra\u00e7\u00e3o de pagamentos instant\u00e2neos.<\/p>\n O avan\u00e7o do Pix tornou evidente a centralidade do Money in Motion<\/span>, exigindo liquida\u00e7\u00e3o em tempo real, orquestra\u00e7\u00e3o inteligente e opera\u00e7\u00e3o cont\u00ednua de alto desempenho.<\/li>\n Ao mesmo tempo, o mercado de pagamentos com cart\u00e3o entrou em uma fase de vencimento. O crescimento dependia menos do volume de cart\u00f5es f\u00edsicos e mais da sofistica\u00e7\u00e3o do processamento, incluindo autoriza\u00e7\u00e3o inteligente, tokeniza\u00e7\u00e3o, integra\u00e7\u00e3o de carteiras, gest\u00e3o de riscos e efici\u00eancia operacional. No neg\u00f3cio de adquirentes, a compress\u00e3o de margem acelerou a transforma\u00e7\u00e3o dos modelos de neg\u00f3cios. Os adquirentes buscavam cada vez mais parcerias com entidades capazes de oferecer escala, efici\u00eancia e diversifica\u00e7\u00e3o atrav\u00e9s de linhas de pagamento \u2014 combinando cart\u00f5es, transfer\u00eancias de conta para conta (A2A), c\u00f3digos QR e carteiras digitais.<\/p>\n A maturidade do mercado trouxe um foco em motores de autoriza\u00e7\u00e3o configur\u00e1veis, tokeniza\u00e7\u00e3o, processamento flex\u00edvel e aquisi\u00e7\u00e3o orientada pela nuvem.<\/p>\n Essa maturidade demonstra a for\u00e7a do Money at Work<\/span>, j\u00e1 que emissores e adquirentes come\u00e7aram a usar dados, risco, automa\u00e7\u00e3o e intelig\u00eancia para melhorar o desempenho financeiro e a margem.<\/p>\n<\/div>\n A FIS em 2025\/26<\/p>\n Em 2025, o ecossistema de pagamentos e servi\u00e7os financeiros passou por mudan\u00e7as estruturais que tornaram a moderniza\u00e7\u00e3o, a resili\u00eancia e a colabora\u00e7\u00e3o com ecossistemas mais urgentes do que nunca. \u00c0 medida que os pagamentos evolu\u00edram cada vez mais de canais para infraestrutura cr\u00edtica, fortalecer as conex\u00f5es estrat\u00e9gicas tornou-se particularmente importante. Nesse contexto, priorizamos iniciativas orientadas por relacionamentos que permitiram um engajamento mais profundo com os principais atores do setor e ajudaram a alinhar os desafios emergentes ao longo do ciclo de vida do dinheiro. Esses esfor\u00e7os nos permitiram participar de forma mais ativa das discuss\u00f5es sobre moderniza\u00e7\u00e3o, opera\u00e7\u00f5es em tempo real e evolu\u00e7\u00e3o regulat\u00f3ria.<\/p>\n O ano tamb\u00e9m foi marcado por avan\u00e7os r\u00e1pidos nos pagamentos em tempo real, expans\u00e3o regional dos modelos de pagamento instant\u00e2neo e expectativas crescentes de resili\u00eancia operacional. Participar da Febrabantech foi oportuno, pois proporcionou um f\u00f3rum relevante para acompanhar esses desenvolvimentos de perto e participar de conversas de alto impacto sobre inova\u00e7\u00e3o, interoperabilidade e o futuro dos servi\u00e7os financeiros digitais na Am\u00e9rica Latina. O evento destacou a crescente necessidade de institui\u00e7\u00f5es coordenarem esfor\u00e7os de moderniza\u00e7\u00e3o entre Money at Rest, Money in Motion and Money at Work<\/span>.<\/p>\n Outro marco importante de 2025 foi a moderniza\u00e7\u00e3o dos ambientes de processamento de d\u00e9bitos de alto volume \u2014 uma prioridade cada vez mais importante, \u00e0 medida que o mercado exigia maior desempenho, disponibilidade 24 horas por dia, 7 dias por semana, e melhor orquestra\u00e7\u00e3o dos fluxos de transa\u00e7\u00f5es. Apoiando a evolu\u00e7\u00e3o de um banco privado, entre os cinco maiores, cliente da FIS por mais dez anos, as opera\u00e7\u00f5es de alto volume foram essenciais para refor\u00e7ar a estabilidade em um cen\u00e1rio onde pagamentos em tempo real, liquida\u00e7\u00e3o instant\u00e2nea e autoriza\u00e7\u00e3o inteligente se tornaram centrais nas expectativas dos consumidores e dos neg\u00f3cios. Essa moderniza\u00e7\u00e3o reflete a crescente press\u00e3o sobre a ind\u00fastria para manter infraestruturas fundamentais robustas (Money at Rest<\/span>) capazes de suportar din\u00e2micas de pagamento mais complexas (Money in Motion<\/span>).<\/p>\n O ano tamb\u00e9m acelerou a entrada de novos adquirentes digitais e fintechs regionais, impulsionados pela diversifica\u00e7\u00e3o dos comportamentos de pagamento e pela consolida\u00e7\u00e3o do com\u00e9rcio omnichannel. Isso tornou especialmente relevante apoiar os players da pr\u00f3xima gera\u00e7\u00e3o que buscam capacidades de processamento escal\u00e1veis e prontas para nuvem e modelos operacionais mais flex\u00edveis. A FIS possibilitou a integra\u00e7\u00e3o de uma fintech adquirente focada em pagamentos online e expans\u00e3o regional, contribu\u00edmos para um cen\u00e1rio mais competitivo \u2014 um cen\u00e1rio em que a inova\u00e7\u00e3o prospera ao longo de todo o ciclo de vida do dinheiro, desde infraestruturas seguras de contas at\u00e9 roteamento inteligente de pagamentos e melhor gerenciamento de liquidez.<\/p>\n Come\u00e7amos 2026 com dois an\u00fancios empolgantes de mercado que falam diretamente sobre como a FIS pode ajudar institui\u00e7\u00f5es a entrar e expandir novos neg\u00f3cios de pagamentos com confian\u00e7a \u2014 hoje e no futuro.<\/p>\n FIS conclui aquisi\u00e7\u00e3o estrat\u00e9gica do neg\u00f3cio de solu\u00e7\u00f5es para emissores da Global Payments e venda da participa\u00e7\u00e3o Worldpay \u2014 fortalecendo nossa posi\u00e7\u00e3o como l\u00edder fintech em escala com capacidades de alto n\u00edvel ao longo do ciclo de vida do dinheiro sob o portf\u00f3lio FIS\u00ae Total Issuing\u2122 Solutions.<\/p>\n FIS lan\u00e7a uma oferta para o setor que permite aos bancos liderar e expandir no com\u00e9rcio de agentes \u2014 a primeira a permitir que bancos conduzam com\u00e9rcio de forma segura e protegida com agentes de IA e redes de cart\u00f5es, em colabora\u00e7\u00e3o com Visa e Mastercard; espera-se que esta tecnologia esteja dispon\u00edvel at\u00e9 o final do primeiro trimestre de 2026.<\/p>\n Tamb\u00e9m olhando para 2026, espera-se que o mercado aprofunde a integra\u00e7\u00e3o das tr\u00eas fases do ciclo de vida do dinheiro \u2014 \u201cMoney at Rest, Money in Motion and Money at Work<\/span>\u201d. As institui\u00e7\u00f5es continuar\u00e3o buscando tecnologias que fortale\u00e7am a resili\u00eancia das plataformas de contas, melhorem as capacidades de pagamento em tempo real e aproveitem dados para gerar melhores resultados financeiros<\/span>. Nosso foco permanece em apoiar os clientes com modelos adapt\u00e1veis, arquiteturas escal\u00e1veis e solu\u00e7\u00f5es que ajudem o setor a navegar pela crescente complexidade, ao mesmo tempo em que entregam valor em todas as camadas do ecossistema financeiro.<\/p>\n Assimetria Regulat\u00f3ria<\/p>\n Ainda h\u00e1 alguma assimetria, embora tenha diminu\u00eddo significativamente nos \u00faltimos anos. Os bancos possuem estruturas de capital mais rigorosas, exig\u00eancias prudenciais complexas e obriga\u00e7\u00f5es de garantia mais robustas. Fintechs, embora tamb\u00e9m reguladas, operam sob estruturas regulat\u00f3rias mais leves em certos segmentos (por exemplo, institui\u00e7\u00f5es de pagamento versus<\/span> bancos).<\/p>\n O Brasil fez progressos claros em sua agenda regulat\u00f3ria, incluindo mudan\u00e7as recentes que regem o uso do termo \u201cbanco\u201d e uma supervis\u00e3o mais rigorosa das fintechs e institui\u00e7\u00f5es de pagamento. Embora essas medidas ajudem a reduzir a assimetria e melhorar a transpar\u00eancia para o consumidor, o Brasil permanece mais prescritivo e centralizado do que mercados maduros, como os EUA e a Europa. Nesses mercados, a regula\u00e7\u00e3o \u00e9 tipicamente mais baseada em princ\u00edpios e orientada \u00e0 fun\u00e7\u00e3o, permitindo maior flexibilidade nos modelos de marca e opera\u00e7\u00e3o, ao mesmo tempo em que foca a supervis\u00e3o no risco e na relev\u00e2ncia sist\u00eamica. A converg\u00eancia cont\u00ednua para essa abordagem funcional ser\u00e1 fundamental para a competi\u00e7\u00e3o equilibrada e a inova\u00e7\u00e3o sustent\u00e1vel no Brasil. Apontamos alguns poss\u00edveis ajustes para maior equil\u00edbrio:<\/p>\n A converg\u00eancia regulat\u00f3ria tamb\u00e9m exige que as plataformas banc\u00e1rias centrais, motores de cart\u00f5es, aquisi\u00e7\u00e3o e roteamento ofere\u00e7am maior padroniza\u00e7\u00e3o, rastreabilidade e governan\u00e7a.<\/p>\n Do ponto de vista do ciclo monet\u00e1rio, a regulamenta\u00e7\u00e3o impacta o Money at Rest<\/span> ao estabelecer regras para cust\u00f3dia e capital; ela afeta o Money in Motion<\/span> ao regular arranjos e pagamentos; e influencia o Money at Work<\/span> ao determinar limites de cr\u00e9dito, gest\u00e3o de risco e aloca\u00e7\u00e3o de capital.<\/p>\n Cart\u00f5es para a Alta Renda<\/p>\n O mercado de cart\u00f5es de alta renda passou por uma transforma\u00e7\u00e3o significativa nos \u00faltimos anos. Inicialmente, corretoras como XP e BTG geraram concorr\u00eancia ao oferecer black cards<\/span> aos investidores, estabelecendo novos par\u00e2metros de exclusividade e status. Essa din\u00e2mica competitiva levou institui\u00e7\u00f5es financeiras tradicionais \u2014 incluindo Bradesco Prime, Caixa, Ita\u00fa One e Banco do Brasil \u2014 a reavaliar e reformular suas ofertas dentro do segmento de alta renda. Essas medidas foram principalmente uma resposta aos players fintech que j\u00e1 haviam iniciado a tend\u00eancia de black cards<\/span> e acesso a lounges VIP, elevando as expectativas entre os clientes mais abastados.<\/p>\n Os clientes de alta renda de hoje s\u00e3o notavelmente mais exigentes e dif\u00edceis de satisfazer. Nos \u00faltimos dois anos, os cart\u00f5es premium evolu\u00edram al\u00e9m das fun\u00e7\u00f5es b\u00e1sicas de pagamento, tornando-se plataformas de engajamento e entrega de valor ao cliente a longo prazo. Recompensas aprimoradas, acesso a lounges VIP e experi\u00eancias exclusivas s\u00e3o atraentes para esse segmento, mas a viabilidade desses benef\u00edcios depende de um design cuidadoso do programa.<\/p>\n Institui\u00e7\u00f5es que t\u00eam sucesso nesse campo enfatizam a segmenta\u00e7\u00e3o orientada por dados, garantindo que benef\u00edcios caros sejam ativados apenas para clientes que realmente os apreciam e utilizam. Essa abordagem \u00e9 ainda mais fortalecida por parcerias estrat\u00e9gicas com companhias a\u00e9reas, prestadoras de hospitalidade e marcas de lifestyle<\/span>, que ajudam a subsidiar esses benef\u00edcios enquanto d\u00e3o acesso a uma base de clientes qualificada e abastada. Esses modelos de parceria melhoram a economia dos portf\u00f3lios premium de cart\u00f5es, tornando-os mais sustent\u00e1veis.<\/p>\n A tecnologia tamb\u00e9m \u00e9 um fator chave nessa evolu\u00e7\u00e3o. Plataformas modernas e configur\u00e1veis de cart\u00f5es permitem aos emissores lan\u00e7ar, adaptar e escalar rapidamente propostas de cart\u00f5es premium, minimizando a necessidade de personaliza\u00e7\u00f5es caras.<\/p>\n Olhando para o futuro, espera-se que o mercado de cart\u00f5es premium para clientes de alta renda continue evoluindo, embora n\u00e3o necessariamente acelerando. O foco mudar\u00e1 para oferecer um valor mais personalizado, contextual e orientado pela experi\u00eancia, em vez de benef\u00edcios gen\u00e9ricos de luxo. Emissores que tratam cart\u00f5es premium como plataformas integrais para engajamento estrat\u00e9gico do cliente \u2014 e n\u00e3o apenas como s\u00edmbolos de status subsidiados \u2014 estar\u00e3o bem-posicionados para um crescimento sustent\u00e1vel neste mercado competitivo.<\/span><\/p>\n Esse segmento depende de motores de cart\u00f5es capazes de suportar m\u00faltiplos benef\u00edcios, tokeniza\u00e7\u00e3o, gerenciamento din\u00e2mico de limites e camadas avan\u00e7adas de pontua\u00e7\u00e3o de risco e preven\u00e7\u00e3o de fraudes.<\/p>\n Intelig\u00eancia Artificial<\/p>\n A intelig\u00eancia artificial \u00e9 amplamente reconhecida como o pr\u00f3ximo grande vetor competitivo em pagamentos, mas a maioria das institui\u00e7\u00f5es ainda a utiliza principalmente para impulsionar a efici\u00eancia interna, e n\u00e3o para reformular fundamentalmente como os pagamentos funcionam.<\/p>\n Uma \u00e1rea clara onde a IA continua subutilizada \u00e9 a tokeniza\u00e7\u00e3o combinada com IA agente. Hoje, a tokeniza\u00e7\u00e3o \u00e9 aplicada principalmente de forma defensiva, substituindo credenciais de cart\u00e3o para reduzir fraudes. Seu verdadeiro potencial est\u00e1 em permitir que agentes de IA atuem com seguran\u00e7a em nome dos consumidores \u2014 buscando, selecionando e concluindo compras dentro de regras e consentimento pr\u00e9-definidos. Isso redefinir\u00e1 o com\u00e9rcio, mas exige credenciais tokenizadas, identidade digital confi\u00e1vel e modelos de governan\u00e7a fortes que muitas institui\u00e7\u00f5es est\u00e3o apenas come\u00e7ando a construir.<\/p>\n Uma segunda \u00e1rea \u00e9 o com\u00e9rcio eletr\u00f4nico. A IA \u00e9 frequentemente usada para recomenda\u00e7\u00f5es ou atendimento ao cliente, mas raramente est\u00e1 incorporada diretamente ao fluxo de pagamento e pagamento. H\u00e1 uma oportunidade significativa de usar IA para otimizar dinamicamente autoriza\u00e7\u00f5es, roteamento de pagamentos, ofertas parceladas e estrat\u00e9gias de aceita\u00e7\u00e3o em tempo real, com base no contexto, comportamento e risco. \u00c9 aqui que a IA pode aumentar diretamente a convers\u00e3o e a receita, n\u00e3o apenas reduzir custos.<\/p>\n Por fim, a preven\u00e7\u00e3o de fraudes ainda \u00e9 fortemente baseada em regras em muitos ambientes. Embora a IA esteja melhorando a detec\u00e7\u00e3o, ainda n\u00e3o est\u00e1 enfrentando totalmente novos vetores de fraude criados pela pr\u00f3pria IA, como deepfakes, identidades sint\u00e9ticas e agentes de IA desonestos. A pr\u00f3xima fase da IA para fraudes deve ir al\u00e9m das solu\u00e7\u00f5es pontuais para uma intelig\u00eancia de risco adaptativa e de ponta a ponta, combinando identidade, inten\u00e7\u00e3o, comportamento de transa\u00e7\u00e3o e sinais p\u00f3s-autoriza\u00e7\u00e3o em um \u00fanico sistema de aprendizado.<\/p>\n No fim das contas, a IA se tornar\u00e1 um verdadeiro diferencial nos pagamentos eletr\u00f4nicos quando as institui\u00e7\u00f5es ultrapassarem os ganhos de efici\u00eancia e a usarem para redefinir confian\u00e7a, automa\u00e7\u00e3o e experi\u00eancia em larga escala \u2014 especialmente em tokeniza\u00e7\u00e3o, com\u00e9rcio agente, com\u00e9rcio eletr\u00f4nico e gest\u00e3o de fraudes de pr\u00f3xima gera\u00e7\u00e3o.<\/p>\n Vista atrav\u00e9s do ciclo do dinheiro, a IA tem impacto direto no Money at Rest<\/span> (identidade avan\u00e7ada e KYC), Money in Motion<\/span> (autoriza\u00e7\u00f5es inteligentes, orquestra\u00e7\u00e3o, antifraude adaptativa) e Money at Work<\/span> (otimiza\u00e7\u00e3o de risco, precifica\u00e7\u00e3o din\u00e2mica e uso de dados para liquidez).<\/p>\n Cart\u00f5es de Benef\u00edcios<\/p>\n As mudan\u00e7as trazidas pelo Decreto 12.721\/25 representam um avan\u00e7o no desenvolvimento regulat\u00f3rio, em vez de uma abordagem direcionada para beneficiar ou prejudicar partes interessadas espec\u00edficas. Para empresas benefici\u00e1rias \u2014 sejam firmas de longa data ou novos entrantes \u2014 o decreto cria regras e padroniza\u00e7\u00e3o mais claras, aumentando os requisitos de interoperabilidade, transpar\u00eancia e portabilidade. Embora isso signifique que alguns sistemas legados precisem ser atualizados, tamb\u00e9m reduz a ambiguidade sobre regulamenta\u00e7\u00f5es ao longo do tempo. O impacto sobre empresas individuais depender\u00e1 em grande parte de suas habilidades tecnol\u00f3gicas e flexibilidade<\/span>.<\/p>\n Para adquirentes e plataformas de processamento de pagamentos, essas regras foram projetadas para integrar melhor as transa\u00e7\u00f5es de benef\u00edcios com o sistema mais amplo de pagamentos eletr\u00f4nicos. Essa medida deve agilizar a aceita\u00e7\u00e3o, integra\u00e7\u00e3o e assentamento, reduzindo assim a fragmenta\u00e7\u00e3o operacional. Os processadores agora precisar\u00e3o focar mais em escalabilidade, conformidade, confiabilidade e qualidade geral do servi\u00e7o, em vez de solu\u00e7\u00f5es personalizadas ou exclusivas.<\/p>\n Clientes corporativos que utilizam programas de benef\u00edcios se beneficiar\u00e3o de maior transpar\u00eancia em rela\u00e7\u00e3o aos crit\u00e9rios de aceita\u00e7\u00e3o, modelos de pre\u00e7os e fornecedores dispon\u00edveis. Esse arcabou\u00e7o os ajuda a tomar decis\u00f5es mais embasadas e comparar ofertas, embora n\u00e3o altere o papel b\u00e1sico dos benef\u00edcios na remunera\u00e7\u00e3o e assist\u00eancia social dos funcion\u00e1rios.<\/p>\n Os funcion\u00e1rios \u2014 os usu\u00e1rios finais \u2014 podem esperar uma experi\u00eancia mais previs\u00edvel e uniforme ao usar cart\u00f5es de benef\u00edcios, especialmente em contextos digitais e multicanais. A natureza dos benef\u00edcios permanece inalterada, mas a usabilidade e a consist\u00eancia devem melhorar com o tempo.<\/p>\n Importante, o decreto n\u00e3o define vencedores ou perdedores; ao contr\u00e1rio, estabelece uma base universal para todos os participantes<\/span>. Aqueles que j\u00e1 praticam opera\u00e7\u00f5es abertas, interoper\u00e1veis e em conformidade provavelmente precisar\u00e3o de menos ajustes, enquanto outros podem precisar modificar seus processos e sistemas.<\/p>\n Em resumo, o Decreto 12.721\/25 tem como objetivo harmonizar padr\u00f5es, simplificar opera\u00e7\u00f5es e proporcionar certeza regulat\u00f3ria duradoura. Sua efic\u00e1cia final ser\u00e1 determinada mais por qu\u00e3o bem os atores do mercado se adaptam e continuam investindo em tecnologia, seguran\u00e7a e servi\u00e7o de qualidade.<\/p>\n Esse ecossistema requer plataformas de processamento, aquisi\u00e7\u00e3o e roteamento de cart\u00f5es preparadas para regras espec\u00edficas de alto volume, interoperabilidade e benef\u00edcio de segmentos.<\/p>\n Open Finance<\/p>\n O Open Finance \u00e9 um poderoso facilitador da primazia do cliente porque permite as institui\u00e7\u00f5es financeiras irem al\u00e9m dos relacionamentos centrados no produto para uma verdadeira orquestra\u00e7\u00e3o centrada no cliente<\/span>. Quando aplicado de forma eficaz, oferece aos bancos e players de pagamentos uma vis\u00e3o consolidada e baseada em permiss\u00f5es da vida financeira de seus clientes, possibilitando ofertas mais relevantes, melhor momento e um engajamento mais profundo em pagamentos, cr\u00e9dito, poupan\u00e7a e servi\u00e7os de valor agregado.<\/p>\n Apesar desse potencial, o n\u00edvel de uso efetivo permanece limitado. Em uma escala de 0 a 10, o mercado est\u00e1 atualmente em torno de 4 ou 5<\/span>. Embora a infraestrutura regulat\u00f3ria e t\u00e9cnica esteja em grande parte existente, muitas institui\u00e7\u00f5es ainda enfrentam desafios para integrar dados de Finan\u00e7as Abertas em sistemas legados e plataformas centrais. Paralelamente, a compreens\u00e3o e a confian\u00e7a do consumidor continuam desiguais, e os bancos continuam tendo dificuldades para combinar suas pr\u00f3prias ofertas com as melhores propostas externas j\u00e1 dispon\u00edveis para os clientes.<\/span><\/p>\n Do ponto de vista global, o Brasil se destaca<\/span>. Seu modelo de Finan\u00e7as Abertas<\/span> est\u00e1 entre os mais abrangentes do mundo, apoiado por uma regula\u00e7\u00e3o forte, amplo escopo e alta participa\u00e7\u00e3o. Poucos mercados combinam Finan\u00e7as Abertas com pagamentos instant\u00e2neos, alta ado\u00e7\u00e3o digital e tokeniza\u00e7\u00e3o em larga escala como o Brasil faz. No entanto, mesmo com essa base avan\u00e7ada, a extra\u00e7\u00e3o de valor permanece abaixo do potencial. Muitos players ainda n\u00e3o conseguem converter o acesso a dados em jornadas diferenciadas e em tempo real para o cliente. A evid\u00eancia dessa lacuna \u00e9 clara: em 2025, apenas uma pequena fra\u00e7\u00e3o das institui\u00e7\u00f5es conseguiu oferecer produtos ou benef\u00edcios imediatamente ap\u00f3s acessar dados de Finan\u00e7as Abertas. (De acordo com o estudo FINFACTs do Google, em 2025 apenas 4 de 19 institui\u00e7\u00f5es ofereceram produtos ou benef\u00edcios financeiros imediatamente ap\u00f3s acessar o Open Finance.<\/span>)<\/p>\n Comparativamente, o Reino Unido<\/span> foi pioneiro no Open Banking e permanece forte em agrega\u00e7\u00e3o de contas e casos de compara\u00e7\u00e3o de pre\u00e7os. No entanto, sua evolu\u00e7\u00e3o para pagamentos, finan\u00e7as embutidas e engajamento em tempo real tem sido mais lenta e fragmentada. Na maioria das outras regi\u00f5es, a ado\u00e7\u00e3o do Open Finance permanece desigual ou em est\u00e1gio inicial, frequentemente limitada por um escopo regulat\u00f3rio mais restrito ou menor engajamento do consumidor.<\/p>\n No fim das contas, o Open Finance s\u00f3 impulsionar\u00e1 primazia e engajamento quando as institui\u00e7\u00f5es deixarem de trat\u00e1-lo como uma obriga\u00e7\u00e3o de conformidade ou compartilhamento de dados e come\u00e7arem a us\u00e1-lo como uma camada de decis\u00e3o e orquestra\u00e7\u00e3o em tempo real<\/span>. Aqueles que tiverem sucesso se tornar\u00e3o a principal interface financeira para seus clientes \u2014 n\u00e3o por possuir todos os produtos, mas por entregar consistentemente os resultados mais relevantes no momento certo. A plena realiza\u00e7\u00e3o desse potencial pode levar de um a cinco anos, dependendo de incentivos, educa\u00e7\u00e3o e ado\u00e7\u00e3o, mas o valor s\u00f3 se materializar\u00e1 quando os insights forem operacionalizados em tempo real entre pagamentos, cr\u00e9dito e com\u00e9rcio \u2014 n\u00e3o quando os dados permanecerem isolados.<\/span><\/p>\n A integra\u00e7\u00e3o total de dados requer \u201ccore\u201d banc\u00e1rios flex\u00edveis, motores transacionais abertos e plataformas de pagamento capazes de operar em ambientes distribu\u00eddos.<\/p>\n O Open Finance transforma as tr\u00eas fases do ciclo: melhora o Money at Rest<\/span> ao expandir a vis\u00e3o e a governan\u00e7a; ele impulsiona o Money in Motion<\/span> ao agilizar pagamentos, ofertas e jornadas; e revoluciona o Money at Work<\/span> ao possibilitar decis\u00f5es de cr\u00e9dito em tempo real e personaliza\u00e7\u00e3o.<\/p>\n<\/div>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":" O Pix tornou-se o principal m\u00e9todo preferido para transa\u00e7\u00f5es, influenciando pr\u00e1ticas de pagamento al\u00e9m das fronteiras do Brasil.<\/p>\n","protected":false},"author":1,"featured_media":74,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[1],"tags":[],"class_list":["post-75","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-sem-categoria"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/75","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/users\/1"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=75"}],"version-history":[{"count":1,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/75\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":517,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/75\/revisions\/517"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/media\/74"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=75"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=75"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2026\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=75"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}\n