O mercado de meios de pagamentos est\u00e1 cada vez mais competitivo, din\u00e2mico e disruptivo. Ademais do crescimento e das novidades do Pix, eu destacaria alguns fatos:<\/p>\n
i) O aumento significativo nas transa\u00e7\u00f5es via NFC, especialmente a partir das carteiras digitais (wallets) que, literalmente ca\u00edram no gosto do brasileiro; ii) a maior ades\u00e3o \u00e0 tokeniza\u00e7\u00e3o e ao 3DS por parte de emissores e adquirentes, elevando a seguran\u00e7a das transa\u00e7\u00f5es e protegendo os dados dos usu\u00e1rios; iii) o reconhecimento da import\u00e2ncia da intelig\u00eancia artificial para otimizar processos, garantir a seguran\u00e7a das transa\u00e7\u00f5es e aprimorar o relacionamento com os clientes, incluindo a\u00e7\u00f5es de ciclo de vida; iv) a atua\u00e7\u00e3o unificada das grandes bandeiras de cart\u00e3o para a implanta\u00e7\u00e3o da solu\u00e7\u00e3o Click to Pay (pagamento por um clique) \u2013 solu\u00e7\u00e3o que permite o pagamento com poucos cliques ou, at\u00e9 mesmo, num \u00fanico clique, sem a necessidade de preenchimento de formul\u00e1rios com dados do cart\u00e3o.<\/p>\n
Esse conjunto de destaques, dentre muitos outros como o Tap To Pay, que ainda tem muito espa\u00e7o para crescer, s\u00e3o fundamentais na constru\u00e7\u00e3o da principalidade do cart\u00e3o como m\u00e9todo de pagamento pelo usu\u00e1rio pagador.<\/p>\n
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No que diz respeito \u00e0 opera\u00e7\u00e3o de emiss\u00e3o de cart\u00f5es, podemos destacar algumas evolu\u00e7\u00f5es: a carteira digital Apple Pay; a realiza\u00e7\u00e3o de transa\u00e7\u00f5es e-commerce sem o uso de senha para determinados estabelecimentos at\u00e9 o limite de R$ 300; a compra na fun\u00e7\u00e3o d\u00e9bito com troco no estabelecimento comercial e o saque na fun\u00e7\u00e3o d\u00e9bito no estabelecimento comercial.<\/p>\n
Nessa mesma linha, realizamos entregas relevantes para a nossa nova opera\u00e7\u00e3o de adquir\u00eancia, que internamente chamamos de Sipag 2.0, dentre as quais destacamos: a integra\u00e7\u00e3o com TEF houses de mercado; a aceita\u00e7\u00e3o de diversas bandeiras de vale alimenta\u00e7\u00e3o e refei\u00e7\u00e3o; o embarque de solu\u00e7\u00f5es de emiss\u00e3o de nota fiscal nos terminais (maquininhas), al\u00e9m da disponibiliza\u00e7\u00e3o de in\u00fameras novas funcionalidades nos terminais e nos aplicativos para os estabelecimentos comerciais credenciados.<\/p>\n
Sobre volumetrias de 2024, o faturamento com cart\u00f5es de cr\u00e9dito do Sicoob foi de R$ 71,4 bilh\u00f5es, crescimento de 19,8% em rela\u00e7\u00e3o a 2023. J\u00e1 a Sipag chegou a R$ 62 bilh\u00f5es, alta de 36% em rela\u00e7\u00e3o a 2023. Com esses desempenhos, conseguimos ganhar participa\u00e7\u00e3o de mercado, devendo fechar o ano de 2024 com aproximadamente 2,6% de market share<\/i> em cart\u00f5es de cr\u00e9dito e 1,6% em adquir\u00eancia.<\/p>\n
Continuaremos trabalhando para disponibilizar em 2025 novas solu\u00e7\u00f5es de meios de pagamentos e aprimorar os produtos existentes, visando agregar valor efetivo para nossos cooperados e elevar a nossa participa\u00e7\u00e3o de mercado.<\/p>\n
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Em rela\u00e7\u00e3o a novos clientes, que normalmente s\u00e3o recepcionados com a concess\u00e3o de limites de cart\u00f5es de cr\u00e9dito, ainda n\u00e3o se sabe dos impactos da Resolu\u00e7\u00e3o 4966 no apetite das institui\u00e7\u00f5es emissoras. Com o esperado aumento dos n\u00edveis de provis\u00f5es, \u00e9 poss\u00edvel que vejamos um encarecimento das taxas de juros (al\u00e9m da varia\u00e7\u00e3o da Selic) e anuidades, at\u00e9 o equil\u00edbrio financeiro das carteiras, podendo resultar num mercado mais restritivo.<\/p>\n
Por outro lado, no pa\u00eds j\u00e1 s\u00e3o mais de 2 cart\u00f5es de cr\u00e9dito por pessoa ocupada, o que deveria pressupor que a concorr\u00eancia seguir\u00e1 acirrada, favorecendo a redu\u00e7\u00e3o dos pre\u00e7os e margens. \u00c9 esperar para ver como o mercado vai se comportar, mas \u00e9 certo que teremos um ano particularmente desafiador.<\/p>\n
Sobre os n\u00edveis de inadimpl\u00eancia no mercado, acreditamos que veremos algo entre 6,5% e 7,5%, pr\u00f3ximo do percebido em 2024, o que n\u00e3o deve ser muito diferente para o Sicoob.<\/p>\n
Em nossas proje\u00e7\u00f5es de faturamento, trabalhamos com a expectativa do Sicoob crescer 18% em cart\u00f5es de cr\u00e9dito, acima do mercado para o qual projetamos at\u00e9 12%. Em cart\u00f5es de d\u00e9bito, projetamos um crescimento de 3,5% do Sicoob e uma redu\u00e7\u00e3o de at\u00e9 -0,5% do mercado.<\/p>\n
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Na nossa perspectiva de emissor, acreditamos que a experi\u00eancia do cliente no momento do pagamento \u00e9 que deve determinar a recorr\u00eancia de uso do Pix ou do cart\u00e3o de cr\u00e9dito\/d\u00e9bito como m\u00e9todo de pagamento (principalidade). A escolha \u00e9 toda dele.<\/p>\n
N\u00f3s sabemos que o cart\u00e3o j\u00e1 entrega uma bel\u00edssima experi\u00eancia ao usu\u00e1rio, especialmente com o advento das carteiras digitais. O f\u00e1cil acesso ao cart\u00e3o pelo celular e o pagamento por aproxima\u00e7\u00e3o s\u00e3o extraordin\u00e1rios, al\u00e9m disso, o aumento da aceita\u00e7\u00e3o do d\u00e9bito no e-commerce a partir das novas tecnologias\/solu\u00e7\u00f5es trazidas pelos instituidores e a possibilidade de uso no exterior tornam o instrumento indispens\u00e1vel. Sem dizer, por outro lado, que o uso do cart\u00e3o gera a receita do interc\u00e2mbio para o emissor, o que n\u00e3o existe no Pix.<\/p>\n
E agora estamos diante da chegada do Pix por aproxima\u00e7\u00e3o, integrado \u00e0s carteiras digitais. Este movimento talvez represente a maior amea\u00e7a ao cart\u00e3o de d\u00e9bito, pois eliminar\u00e1 a necessidade de o usu\u00e1rio acessar o seu app banc\u00e1rio para realizar o pagamento, equiparando a experi\u00eancia do Pix \u00e0 do cart\u00e3o de d\u00e9bito. E vale lembrar o Pix autom\u00e1tico, que pode tomar espa\u00e7o do cart\u00e3o de cr\u00e9dito em pagamentos recorrentes.<\/p>\n
H\u00e1 tamb\u00e9m a oportunidade para uma poss\u00edvel simbiose entre Pix e cart\u00e3o de cr\u00e9dito, pois o Pix garantido e o pix parcelado s\u00e3o realidades que se avizinham.<\/p>\n
Diante deste cen\u00e1rio, a tend\u00eancia \u00e9 o Pix seguir avan\u00e7ando e cada vez mais forte, n\u00e3o s\u00f3 em rela\u00e7\u00e3o ao cart\u00e3o de d\u00e9bito, mas boletos de cobran\u00e7a, conv\u00eanios, TED, numer\u00e1rio e at\u00e9 o cart\u00e3o de cr\u00e9dito, conforme mencionado anteriormente. Sem d\u00favida, \u00e9 preciso agregar novos valores aos usu\u00e1rios pagadores e recebedores, que os levem a preferenciar o cart\u00e3o como m\u00e9todo de pagamento de compras. Desafio para toda a ind\u00fastria, especialmente para os instituidores de arranjos.<\/p>\n
No geral, persistir\u00e1 a necessidade de uma educa\u00e7\u00e3o financeira – principalmente para os novos usu\u00e1rios do cart\u00e3o, a fim de reduzir o endividamento e a inadimpl\u00eancia; a utiliza\u00e7\u00e3o de IA e novas solu\u00e7\u00f5es de tecnologia para gerar maior efici\u00eancia operacional; seguran\u00e7a das transa\u00e7\u00f5es (redu\u00e7\u00e3o de fraudes); maior efetividade nas autoriza\u00e7\u00f5es; maior praticidade, comodidade, conveni\u00eancia e customiza\u00e7\u00e3o para os clientes, entre outras quest\u00f5es que podem levar o cart\u00e3o \u00e0 principalidade como m\u00e9todo de pagamento.<\/p>\n
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Institui\u00e7\u00f5es como o Sicoob, com milh\u00f5es de cooperados, reconhecem a import\u00e2ncia de investir continuamente em IA, especialmente para aprimorar a prote\u00e7\u00e3o dos sistemas, embasar tomadas de decis\u00f5es e otimizar recursos. Esses investimentos permitem reduzir a\u00e7\u00f5es operacionais e concentrar esfor\u00e7os em novos neg\u00f3cios.<\/p>\n
No Sicoob, buscamos constantemente proporcionar a melhor experi\u00eancia e seguran\u00e7a para nossos cooperados. Nesse contexto, investimos em solu\u00e7\u00f5es de intelig\u00eancia artificial que est\u00e3o alinhadas \u00e0s tend\u00eancias de mercado, incorporando o que h\u00e1 de mais novo e avan\u00e7ado. Entre nossas iniciativas, destaca-se o uso de machine learning (aprendizado de m\u00e1quina), uma \u00e1rea da IA que aplicamos para identificar transa\u00e7\u00f5es com suspeita de fraudes, por meio de modelos preditivos baseado em padr\u00f5es comportamentais e financeiros dos cooperados.<\/p>\n
Ainda no \u00e2mbito da preven\u00e7\u00e3o a fraudes, utilizamos a intelig\u00eancia artificial para identificar poss\u00edveis contas laranjas que possam estar usando nossa estrutura para pulverizar recursos oriundos de atividades il\u00edcitas. Com o advento do Pix, a velocidade com que os recursos s\u00e3o transferidos entre contas representa um desafio adicional para a preven\u00e7\u00e3o e recupera\u00e7\u00e3o desses valores. Mesmo com mecanismos disponibilizados pelo Banco Central do Brasil, como o Mecanismo Especial de Devolu\u00e7\u00e3o (MED), identificamos a necessidade de nos antecipar e mitigar esses riscos por meio de solu\u00e7\u00f5es avan\u00e7adas.<\/p>\n
Al\u00e9m disso, contamos com iniciativas voltadas para o uso de IA generativa, como apoio para realiza\u00e7\u00e3o de an\u00e1lises em processos de contesta\u00e7\u00e3o de compra no cart\u00e3o (chargeback<\/i>). A solu\u00e7\u00e3o realiza uma an\u00e1lise completa do fluxo, desde a abertura do processo em nossa central de atendimento at\u00e9 emiss\u00e3o do parecer final. Com isso, reduzimos a carga operacional da equipe de analistas e entregamos, ao final do processo, um parecer completo, resumido e muito mais assertivo, permitindo maior efici\u00eancia na an\u00e1lise e tomada de decis\u00e3o.<\/p>\n
Ainda no tema de contesta\u00e7\u00e3o de compras com cart\u00e3o, desenvolvemos modelos de IA capazes de analisar a probabilidade de uma contesta\u00e7\u00e3o ser aceita pelas bandeiras. Dessa forma, conseguimos disponibilizar de forma \u00e1gil o valor contestado na fatura dos cooperados, enquanto todo o processo de contesta\u00e7\u00e3o \u00e9 executado. Essa abordagem proporciona uma melhor experi\u00eancia significativamente melhor aos nossos cooperados durante a realiza\u00e7\u00e3o das disputas.<\/p>\n
Por fim, desenvolvemos um m\u00f3dulo denominado \u201cAssistente Inteligente\u201d, que \u00e9 uma solu\u00e7\u00e3o sist\u00eamica, corporativa e em ambiente seguro que integra IA generativa ao ambiente de trabalho dos nossos mais de 60 mil funcion\u00e1rios das nossas ag\u00eancias\/cooperativas por meio de um chat<\/i> conversacional em nossa Plataforma Tecnol\u00f3gica. A solu\u00e7\u00e3o permite aos usu\u00e1rios interagirem de maneira intuitiva com documentos corporativos e locais, facilitando an\u00e1lises, obten\u00e7\u00e3o de insights, resumos, interpreta\u00e7\u00f5es e extra\u00e7\u00e3o de informa\u00e7\u00f5es relevantes em uma linguagem humanizada.<\/p>\n
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O grande desafio atual da ind\u00fastria \u00e9 o crescimento da \u201ctorta\u201d, o que pressup\u00f5e, objetivamente, um maior n\u00edvel de emiss\u00e3o (penetra\u00e7\u00e3o em rela\u00e7\u00e3o a base de clientes) e ativa\u00e7\u00e3o dos cart\u00f5es pelos emissores.<\/p>\n
J\u00e1 estamos vendo o d\u00e9bito andar de lado (efeito Pix) e o cr\u00e9dito crescer menos que a m\u00e9dia hist\u00f3rica. Com um ritmo menor de crescimento, o jogo de \u201crouba-monte\u201d deve se intensificar e estimular uma nova onda de competi\u00e7\u00e3o pelo pre\u00e7o. E sabemos que as margens j\u00e1 andam muito reduzidas.<\/p>\n
Nesse cen\u00e1rio de competi\u00e7\u00e3o, o desafio de ganhar mercado e aumentar a rentabilidade parece especialmente maior para as credenciadoras que, eventualmente, tenham dificuldade em estruturar uma oferta integrada (e sob medida) de solu\u00e7\u00f5es tecnol\u00f3gicas e produtos financeiros para o varejista.<\/p>\n
Acreditamos que esse modelo de oferta integrada carrega atributos que favorece a melhor experi\u00eancia do estabelecimento, pereniza a rela\u00e7\u00e3o e produz mais rentabilidade, naturalmente que olhando-se o todo (oferta integrada) e n\u00e3o somente a maquininha.<\/p>\n
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Ainda \u00e9 preciso aguardar pela regulamenta\u00e7\u00e3o para uma melhor compreens\u00e3o do todo. A interoperabilidade e a portabilidade foram pensadas para melhorar a experi\u00eancia do trabalhador no uso do benef\u00edcio, aumentando a sua satisfa\u00e7\u00e3o com o programa. E isso \u00e9 bom.<\/p>\n
Por outro lado, a ind\u00fastria ainda n\u00e3o sabe como operacionalizar essas medidas. Em teoria, no que diz respeito \u00e0 interoperabilidade, os grandes beneficiados ser\u00e3o os arranjos menores ou entrantes, caso tenham mesmo acesso \u00e0 rede credenciada dos grandes operadores.<\/p>\n
De qualquer forma, a despeito das dificuldades operacionais e comerciais que certamente se revelar\u00e3o, a interoperabilidade entre os arranjos \u00e9 positiva, pois a soma das redes credenciadas de todos os operadores passaria a ser a rede de aceita\u00e7\u00e3o do PAT, favorecendo o trabalhador e o programa. Sendo assim, a interoperabilidade deve estimular a competi\u00e7\u00e3o, possibilitando a redu\u00e7\u00e3o do MDR dos cart\u00f5es de benef\u00edcios e, quem sabe, dos pre\u00e7os cobrados ao consumidor final.<\/p>\n
Em paralelo, estamos acompanhando com aten\u00e7\u00e3o e expectativa o prov\u00e1vel surgimento de arranjos abertos, com potencial de sacudir, literalmente, o mercado de benef\u00edcios. \u00c9 esperar para ver.<\/p>\n
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Os cart\u00f5es de cr\u00e9dito continuam relevantes, pois oferecem parcelamento sem juros e benef\u00edcios exclusivos que o Pix ainda n\u00e3o consegue replicar completamente.<\/p>\n","protected":false},"author":1,"featured_media":972,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[1],"tags":[],"class_list":["post-973","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-sem-categoria"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/973","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/users\/1"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=973"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/973\/revisions"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/media\/972"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=973"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=973"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/cardmonitor.com.br\/relatorio-anual\/edicao-2025\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=973"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}